Palantir en 2025: ¿Corrección o Nueva Oportunidad de Inversión?
Los resultados de beneficios de Palantir (PLTR) fueron maravillosos. El CAGR de ventas de 5 años está en el 31%, los márgenes siguen expandiéndose cada trimestre, llegando a un 45%. El flujo de caja libre está sobre el 50%, y la cantidad de nuevos clientes subió a 61, el número más alto alcanzado en un trimestre. Adicionalmente, la expansión de los negocios con los clientes actuales aumentó.
Si observamos la regresión lineal logarítmica, podemos ver una clara tendencia alcista que se ha acelerado en los últimos meses, lo cual coincide con sus mejores fundamentales.
Sin embargo, el P/E proyectado para el próximo año es de 167.5, lo que significa que tendrían que pasar aproximadamente 4 años al ritmo de crecimiento actual para que este precio de 100$ sea atractivo en comparación con sus competidores en la industria. En otras palabras, estamos pagando por adelantado el precio que, según beneficios proyectados, debería alcanzarse en 4 a 5 años.
Esto nos lleva a la posibilidad de que haya una corrección del precio. Según el análisis de la subasta, existen dos áreas de valor cercanas al precio actual. Si el área de valor más reciente es aceptada por fuera, es decir, con una ruptura a la baja confirmada con un pullback en el extremo inferior en 103$, el precio podría bajar inicialmente a 82$.
Si esta siguiente área de valor es aceptada por dentro, es posible que continúe bajando hasta niveles de 62$, con un posible rechazo en 75$ antes de llegar al extremo inferior.
Análisis de la Subasta
En otras palabras, un retroceso de aproximadamente el 50% desde sus máximos parece lógico para una acción volátil como Palantir (PLTR).
Sin embargo, las correcciones anteriores desde sus máximos han sido aproximadamente del -28%. Esto sugiere que podríamos estar cerca de finalizar esta corrección, si no lo ha hecho ya.
Si, en esta ocasión, la corrección supera el 28%, podemos analizar con los indicadores DeMark Combo y Secuencial para determinar hasta dónde podría llegar la corrección mientras se mantiene la tendencia alcista.
El gráfico mensual sugiere que, para el mes de marzo, podríamos retroceder hasta los 67$, cerrando por encima de ese precio y manteniendo la tendencia alcista mensual.
El último impulso alcista de la tendencia semanal sugiere una corrección hasta los 82$, cerrando la próxima semana por encima de ese precio, lo que mantendría la tendencia alcista semanal.
Si analizamos las temporalidades más bajas, podemos ver cómo los impulsos son correctivos, con niveles de soporte importantes en 100$ y 68$.
En resumen, la corrección podría continuar la próxima semana, por debajo de 100$. Según sus correcciones típicas, sería una buena oportunidad para agregar al portafolio, preferiblemente a 82$.
Sin embargo, lo ideal sería esperar un agotamiento en la tendencia bajista en las temporalidades más bajas antes de agregar al portafolio. Si esto no ocurre, sería mejor esperar una corrección mayor, quizás hasta los 62$ - 68$, donde la entrada tendría un mejor riesgo-beneficio para especular en este 2025.